معامله گران فعال بازار ارز دیجیتال بارها کلمه « توکن سوزی » را شنیده‌اند و با توجه به این فرآیند برنامه خود را برای معاملات به نحوی تنظیم کرده‌اند تا حداکثر سود را به دست آورند. توکن سوزی ارزهای دیجیتال هر چند مدت یکبار اتفاق می‌افتاد و برای معامله گران هر رمزارزی مزیت‌های فراوانی دارد.
در صورتی که مایل به آشنایی با مفهوم توکن سوزی هستید، ابتدا باید تعریف آن را بدانید و سپس به سراغ سوزاندن و دیگر مفاهیم مرتبط با آن بروید. توکن در حقیقت دارایی دیجیتالی است که بلوک خصوصی نداشته و بر مبنای شبکه بلاکچین دیگری پایه ریزی شده است. توکن‌ها در ابتدا در برنامه‌های غیرمتمرکز مورد استفاده قرار می‌گیرند.
توکن مانند سکه دارایی‌های دیجیتال بوده و تنها از لحاظ بلاکچین مستقل با هم تفاوت دارند. گذشته از این تفاوت، سکه‌ها به تنهایی ابزاری برای پرداخت هستند، ولی توکن‌ها کاربردهای دیگری هم دارند. در میان رمزارزهای ارائه شده، اتریوم بیشترین حمایت را از توکن‌ها دارد.
حال با توجه به مفهوم توکن، بیان چگونگی سوزاندن آنها راحت به نظر می‌رسد. توکن سوزی به فرآیند از بین بردن دائمی توکن‌های در گردش در شبکه رمزارزی گفته میشود. به بیانی دیگر توکن‌های فعال، از گردش خارج شده و در بازه زمانی کوتاه قابل معامله و دسترسی نیستند. این فرآیند برای همه ارزهای دیجیتال قابل انجام است.
آنچه در این مقاله میخوانید
مقایسه توکن سوزی با معامله نفت!
این کار توسط سازندگان رمزارزها انجام میشود و هدف از آن افزایش ارزش توکن‌های باقی مانده است. به نظر توکن سوزی شباهت‌هایی به دست کاری قیمت نفت در معاملات جهانی دارد. مثلا زمانی که قیمت هر بشکه نفت به دلیل مازاد عرضه کم میشود و تقاضا به اندازه کافی بالا نیست، کشورهای دارنده و استخراج کننده این محصول، عرضه آن را کم می‌کنند تا مجددا نرخ آن در مدار صعودی قرار بگیرد. پس زمینه این اتفاق به سیستم عرضه و تقاضا اشاره دارد.
نکته جالب توجه درباره بازار رمزارزها این است که احتمال توکن سوزی‌های ارز دیجیتال حتی قبل از راه اندازی شبکه نیز وجود دارد. برخی از ایجادکنندگان و توسعه دهندگان ارزهای دیجیتال با توجه به شرایطی که در نظر دارند، صلاح می‌دانند که سکه‌های فروخته نشده باقی مانده را در پایان ICO از رده خارج کنند.
هدف اصلی توکن سوزی چیست؟
مفهوم اصلی توکن سوزی به معنای واقعی سوزاندن و از بین بردن توکن نیست. هدف از این کار کاهش توکن‌های موجود است که در واقع از بین نمی‌روند بلکه استفاده از آنها در بازه زمان بلندمدت بسیار سخت میشود. سوزاندن توکن یا یکباره و پس از اتمام عرضه اولیه سکه اتفاق می‌افتاد یا به روش سوزاندن چیپس در فاصله‌های زمانی مشخص صورت می‌گیرد.
به این مثال دقت کنید. binance یکی از بزرگترین صرافی‌های ارز دیجیتال است که یکی از دلایل محبوبیت آن کارمزد پایینش است. این صرافی توکن مخصوص خود به نام BNB را به بازار عرضه کرده که مخاطبان زیادی دارد. در حال حاضر این توکن توسط بایننس چین پشتیبانی میشود. زمانی توکن مذکور بخشی از شبکه اتریوم بود و صرافی بایننس با استفاده از قراردادهای هوشمند اقدام به سوزاندن توکن‌ها به صورت دوره‌ای می‌کرد. این جریان هر سه ماه یک مرتبه اتفاق می‌افتاد تا در نهایت 100 میلیون توکن از چرخه خارج شود. این مقدار معادل نیمی از کل توکن‌های BNB توزیع شده تا زمان حاضر است.
به طور کلی توکن سوزی در صرافی‌های دارای ارز محلی محبوب است. هر چه میزان سوزاندن توکن بیشتر شود، انگیزه زیادی در متقاضیان برای خرید و نگهداری توکن‌ها طی بازه زمانی بلندمدت ایجاد می‌کند.
سود ناشی از توکن سوزی نصیب چه کسانی میشود؟
برخی سرمایه گذاران توکن سوزی را سیگنالی برای افزایش قیمت می‌دانند و معتقدند این زمان‌ها بهترین فرصت برای خرید است. هدف پروژه‌های مختلف این است که برای سرمایه گذاران و کاربران خود حداکثر سود را ایجاد کنند و به این ترتیب دامنه فعالیت‌ها آنها بیشتر میشود. سوزاندن توکن انگیزه بیشتری برای خرید و نگهداری آنها ایجاد می‌کند و باعث جلب اعتماد و توجه معامله گران میشود.
اما نکته قابل توجه اینجاست که توکن سوزی تنها برای سرمایه گذاران به صرفه است و مزیت آن شامل حال معامله گران نمی‌شود. زیرا ارزش رمزارز پایه که فرآیند سوزاندن توکن برای آن اتفاق می‌افتاد به مرور بالا می‌رود و تغییرات چندانی در کوتاه مدت ندارد که معامله گران از آن بهره مند شوند.
توکن سوزی برای استیبل‌کوین‌های الگوریتمی
توکن سوزی در مورد استیبل‌کوین‌های الگوریتمی به معنی توکن‌های دیجیتال است که بر پایه الگوریتم‌های معین و منطق ریاضی تولید می‌شوند و برای حفظ پایداری ارزها و تضمین ارتباط مستقیم با ارزهای سنتی مورد استفاده قرار می‌گیرند. این توکن‌ها اغلب ارتباطی مستقیم با پایداری ارزها دارند و با تغییرات قیمت ارزها همراه می‌شوند. چند نمونه از استیبل‌کوین‌های الگوریتمی معروف عبارتند از
USDC (USD Coin)
USDC یک استیبل‌کوین الگوریتمی است که با تضمین دلار آمریکا توسط اینجوو، یک شرکت مالی دیجیتال، منتشر میشود. این توکن توسط دلار آمریکا پشتوانه‌گذاری میشود و هر یک USDC همواره برابر یک دلار آمریکا ارزش دارد.
DAI
DAI توکن استیبل‌کوین الگوریتمی توسط سازمان مبادلات دیجیتالی دای ساخته شده است. DAI بر اساس مجموعه‌ای از الگوریتم‌ها و قراردادهای هوش مصنوعی که به تولید ارزش پایدار ارزها می‌پردازند، ایجاد میشود. ارزش DAI تعیین شده توسط دلار آمریکا و دیگر سایر ارزها است.
Tether (USDT)
USDT یک توکن استیبل‌کوین است که به دلار آمریکا پشتوانه داده شده است. این توکن که تتر نامیده میشود معمولاً به عنوان یک واحد پایدار مورد استفاده قرار می‌گیرد.
استفاده از توکن‌های سوزی برای ایجاد استیبل‌کوین‌های الگوریتمی به تنظیمات خاصی نیاز دارد تا ارزهای سنتی مورد نظر را پشتوانه‌گذاری کنند و ارتباط مستقیم با ارزهای واقعی داشته باشند. این توکن‌ها اغلب تحت نظارت و حاکمیت شرکت‌ها یا سازمان‌هایی قرار دارند که امنیت و پایداری آنها را تضمین می‌کنند.
تفاوت کوین با توکن
تفاوت اصلی بین “کوین” و “توکن” در دنیای ارزهای دیجیتال و بلاکچین مربوط به مباحث زیر است:
استفاده از بلاکچین مخصوص
کوین‌ها Coin معمولاً ارزهای دیجیتالی هستند که بر اساس بلاکچین مستقل و خودکار ایجاد می‌شوند و معمولاً شبکه‌های بلاکچین مخصوص به آنها اختصاص دارند. به عنوان مثال، بیت کوین Bitcoin یک کوین است و بر اساس بلاکچین بیت کوین ایجاد میشود. شما با خرید بیت کوین از صرافی معتبری مانند صرافی اکس نوین در واقع یک کوین خریداری کرده اید.
دارای وجه ارزی
کوین‌ها دارای ارزش مالی و ارزی هستند و می‌توانند برای خرید و فروش کالاها و خدمات یا به عنوان ارز مورد استفاده قرار گیرند.
استقلال از بلاکچین‌های مختلف
کوین‌ها مستقل از بلاکچین‌های مختلف و توسعه‌یافته‌شده بر روی بلاکچین خاصی هستند. به عبارت دیگر، هر کوین به یک بلاکچین خاص ارتباط دارد.
توکن‌ها Tokenبه عنوان دارایی‌های دیجیتالی دیگری شناخته می‌شوند و تفاوت اصلی آنها با کوین‌ها عبارتند از:
استفاده در داخل برنامه یا بلاکچین خاص
توکن‌ها معمولاً بر روی بلاکچین‌های موجود ایجاد می‌شوند و به عنوان دارایی‌های دیجیتال داخلی در یک برنامه یا اکوسیستم خاص استفاده می‌شوند. این توکن‌ها معمولاً برای انجام معاملات و تراکنش‌های داخلی برنامه یا پروژه استفاده می‌شوند.
میزان کنترل و مالکیت متفاوت
توکن‌ها ممکن است توسط توسعه‌دهندگان یا اکوسیستم خاصی کنترل و مدیریت شوند. این به این معنی است که ممکن است مالکیت یک توکن نسبت به افراد خاصی محدودیت داشته باشد.
استفاده داخلی
توکن‌ها اغلب برای دسترسی به خدمات یا ویژگی‌های خاص در یک برنامه یا پروژه مورد استفاده قرار می‌گیرند. به عنوان مثال، توکن‌ها می‌توانند برای پرداخت هزینه‌ها یا دسترسی به امکانات ویژه در یک برنامه دیجیتالی استفاده شوند.
در کل، کوین‌ها ارزهای دیجیتالی اصلی هستند که به عنوان واحد پایدار ارزی استفاده می‌شوند، در حالی که توکن‌ها دارایی‌های دیجیتال داخلی در یک اکوسیستم یا برنامه خاص هستند و معمولاً بر روی بلاکچین‌های مخصوصی ایجاد می‌شوند.
انواع روش‌های سوزاندن توکن
سوزاندن توکن یک فرآیند است که به معنای نابود کردن توکن‌های دیجیتالی است و معمولاً به عنوان یک روش برای کاهش تعداد توکن‌ها یا مدیریت توزیع آنها به کار می‌رود. این فرآیند می‌تواند به گونه‌های مختلفی انجام شود، از جمله:
انسداد Burn
در این روش، توکن‌ها به طور ثابت و بدون قابلیت بازگشت سوزانده می‌شوند. این به معنای انتقال توکن‌ها به یک آدرس که دیگر از آنها نمی‌توان استفاده کرد، است. این روش معمولاً با استفاده از قراردادهای هوش مصنوعی smart contracts انجام میشود.
توزیع توکن به آدرس ناشناخته
در این روش، توکن‌ها به یک آدرس ناشناخته یا آدرسی که برای هیچ فرد یا سازمانی قابل دسترسی نیست انتقال می‌یابند. این کار معمولاً از طریق یک قرارداد هوش مصنوعی انجام میشود.
معامله توکن با توکن دیگر
در این روش، توکن‌ها به عنوان مبادله برای توکن‌های دیگر می‌شوند. این مبادلات ممکن است با توکن‌های دیگر یا با توکن‌های جدیدی که در یک معامله توزیع می‌شوند انجام شوند.
توکن‌های سوزی در پروسه‌های سیستمی
در برخی موارد، توکن‌ها به صورت خودکار و بر اساس قوانین سیستمی سوزانده می‌شوند. مثلاً، در برخی از برنامه‌ها و پروژه‌های بلاکچین، توکن‌های معتبری که در حساب‌های معینی نگهداری نمی‌شوند به صورت منظم سوزانده می‌شوند.
برگشت توکن‌ها به صاحب اصلی
در برخی موارد، اگر توکن‌ها به عنوان وثیقه برای یک خدمت یا معامله استفاده شده‌اند، پس از اتمام معامله یا انجام خدمت، توکن‌ها به صاحب اصلی باز می‌گردند.
سوزاندن توکن می‌تواند به مدیریت توزیع منابع مالی یا کاهش تعداد توکن‌ها منجر شود و معمولاً به منظور حفظ ارزش و اصول مالی یا مدیریت مورد استفاده قرار می‌گیرد.
توکن سوزی بایننس
توکن سوزی Token Burnدر بایننس، یک روند است که در آن توکن‌های تعیین شده توسط بایننس نابود می‌شوند یا از دور انداخته می‌شوند. این فرآیند برای مدیریت تامین موجودی توکن و کاهش تعداد توکن‌های موجود در جریان استفاده میشود.
معمولاً در این فرآیند، بایننس توکن‌هایی که به عنوان جریان خرید و فروش و تراکنش‌های مختلف بر روی تبادل آمده و در حساب‌های بایننس نگهداری نمی‌شوند را نابود می‌کند. این به منظور کاهش تعداد توکن‌ها در جریان و افزایش ارزش بازار برای هر توکن است.
عملیات سوزی توکن در بایننس معمولاً از طریق یک تراکنش در بلاکچین مرتبط با توکن انجام میشود. اطلاعات مربوط به توکن‌های سوخته در بلاکچین قابل مشاهده است و تراکنش‌های سوزی عموماً به عنوان “تراکنش‌های سوزی” شناخته می‌شوند.
اهداف بایننس برای توکن سوزی
- 1. مدیریت توزیع موجودی توکن در تبادل.
- 2. افزایش ارزش بازار توکن.
- 3. پایدارسازی قیمت توکن.
- 4. کاهش تعداد توکن‌های معامله شده بر روی تبادل.
لازم به ذکر است که عملیات سوزاندن توکن‌ها می‌تواند توسط توسعه‌دهندگان پروژه‌های مختلف در تبادلات دیگر نیز انجام شود و نهایتاً برای افزایش ارزش و مدیریت موجودی توکن‌ها مفید باشد.
مزایای توکن سوزی برای سرمایه‌گذاران
توکن سوزی Token Burnمی‌تواند برای سرمایه‌گذاران مزایای مختلفی داشته باشد:
افزایش ارزش توکن
با سوزاندن توکن‌ها و کاهش تعداد توکن‌های موجود در جریان، ارزش هر توکن افزایش می‌یابد. این افزایش ارزش می‌تواند به نفع سرمایه‌گذاران باشد، زیرا ارزش کلی سرمایه‌گذاری آنها افزایش می‌یابد.
کاهش تورم توکن
سوزاندن توکن‌ها معمولاً به کاهش تورم توکن کمک می‌کند. با کاهش تورم، افزایش ناگهانی تعداد توکن‌ها و کاهش ارزش توکن در بازار جلوگیری میشود.
تأمین سوابق مالی بهتر
سوزاندن توکن‌ها می‌تواند به تأمین سوابق مالی بهتر برای پروژه یا توکن مرتبط باشد. این اقدام می‌تواند نشان دهنده تعهد پروژه به مدیریت مناسب و مسئولانه توزیع توکن باشد.
جلب توجه بیشتر سرمایه‌گذاران
سوزاندن توکن‌ها می‌تواند به جلب توجه بیشتر سرمایه‌گذاران منجر شود. زیرا سرمایه‌گذاران ممکن است تعهد به کاهش تعداد توکن‌ها و افزایش ارزش را به عنوان یک نشانه از بهبود در تدبیر مدیریتی در پروژه دانسته و بیشتر به سرمایه‌گذاری در آن امیدوار شوند.
افزایش اعتماد سرمایه‌گذاران
سوزاندن توکن‌ها معمولاً به افزایش اعتماد سرمایه‌گذاران به پروژه مرتبط می‌آید. زیرا این فرآیند نشان می‌دهد که تیم پروژه تمرکز دارد و تلاش می‌کند تا ارزش سرمایه‌گذاری‌ها را افزایش دهد.
به هر حال، مهم است توجه داشته باشید که توکن سوزی نمی‌تواند به تنهایی تضمین کننده موفقیت یک پروژه یا سرمایه‌گذاری باشد و این فرآیند باید با تدابیر مدیریتی دقیق و منطقی انجام شود. همچنین، اثرات سوزاندن توکن‌ها بستگی به شرایط بازار و ویژگی‌های هر پروژه دارد.
